|
|
|
Библиотека
|
Подробнее о Накопительном страховании с участием в прибылиСм. Также:Зачем нужно участие в прибыли.Традиционные схемы накопительного страхования гарантируют страхователю лишь минимальную доходность его вложений, поскольку страховвая компания по смыслу своих операций ориентирована на максимальную надежность и фиксированную доходность инвестиций. Таким образом, чтобы избежать страховых рисков связанных с жизнью и здоровьем застрахованных, но при этом получить доходность инвестиций сравнимую с доходностью от вложения в капитал и реальные активы, страхователь должен, хотя бы частично отказаться от гарантий по доходности инвестиций.С другой стороны, в периоды высокой инфляции инструменты с фиксированной доходностью, а значит и традиционные страховые полисы, вообще не могут обеспечить накопления финансовых ресурсов, так как реальная процентная ставка по ним оказывается отрицательной. Поэтому, если нет специальных инвестиционных инструментов, предназначенных для защиты страховщиков от инфляции схемы с участием в прибыли оказываются единственным вариантом защиты от инфляции. В случае страхования с участием в прибыли страховщик также заинтересован в получении максимального инвестиционного дохода, как и страхователь, поскольку с доходов страхователя страховщику причитается комиссия. Поэтому у обеих сторон договора страхования с участием в прибыли есть заинтересованность в получении максимальго инвестиционного дохода. Основные схемы.Схема страхования с участием в прибыли включает в себя следующие параметры:
Традиционно накопительное страхование с участием в прибыли является "длинным инструментом" страховая сумма определяется финансовыми возможностями страхователя (заработком) и пожеланиями страхователя относительно суммы, которую он хотел бы иметь по завершении договора или при реализации одного из застрахованных рисков. Перечень рисков традиционно включает риск смерти и риск дожития застрахованного. Наиболее частым случаем является ежемесячное внесение страховой премии, значительно реже премия вносится одним платежем, другие схемы еще более редки. Алгоритм перерасчета страховых параметров является очень важной частью схемы: в нем могут находится ловушки, которые могут сильно повлиять на результаты договора. Традиционными являются:
Комиссия страховщика обычно привязана к минимальной гарантированной доходности. Если страховщик не гарантирует доходность страхователю, тогда его комиссия составляет 1 - 5% процентов от инвестиционного дохода в зависимости от выбранных инвестиционных инструментов. Если страхователю гарантируется уровень доходности сравнимый с доходностью по облигациям, тогда комиссия может достигать 50%. Распространенными вариантами являются отсутсвие гарантий по доходу и гарантирование уровня доходности несколько ниже доходности государственных облигаций с комиссией около 25%. Направления инвестицийТрадиционным является вложение траховых резервов в акции. Однако страхователь может выделить преимущественные направления инвестирования, выбрать отрасли в которые он желает инвестировать и отрасли, куда инвестиции не желательны. Кроме того инвестиции могут осуществляться в долговые ценныебумаги, особенно в периоды стагнации на финансовом рынке.В последнее время доходным и удобным способом инветирования становятся производные финансовые инструменты, которые в том числе способны защитить от инфляционных рисков. ПреимущетваВо-первых, страхование с участием в прибыли позволяет и получать достаточную защиту от застрахованных рисков и иметь возможность получать инвестиционный доход.Во-вторых,Страхователь имеет возможность управлять своими рисками (страховыми, инвестиционными, инфляционными), выбирая разные схемы инвестирования и разные уровни гарантий доходности. В-третьих, все средства участников страхования с участием в прибыли находятся на отдельном счете, т.е. страховая компания не имеет права пользоваться ими. Чем рискует страхователь?Во-первых, стрхователь самостоятельно несет инвестиционный риск, т.е. он может получить убыток от инвестиций или получит минимальный доход.Во-вторых, схемы с участием в прибыли не полностью защищают от инфляции. В-третьих, имеется риск разорения страховой компании и неполучения страхователем гарантированного ему уровня инвестиционного дохода. И наконец, если в течение действия договора перерасчитывается страховая премия, привысокой доходности инвестиций в один прекрасный момент может оказаться, что страховая премия, которую нужно платить из своей зарплаты, значительно больше, чем страхователь планировал изначально.
Где может скрываться обман?Страхование с участием в прибыли слишком сложная вещь, чтобы простой страхователь мог точно расчитать выгодна ему предложенная схема или нет. Его могут надуть следующими способами:
Кому рекомендуется.Этот вид страхования рекомендуется частным лицам, имеющим свободные денежные средства и желающим инвестировать их. Также он рекомендуется тем, кто желает получить дополнительную пенсию, не связываясь с пенсионными фондами.Данный вид страхование используется и юридическими лицами, имеющими обязательства по дополнительному пенсионному и социальному страхованию работников (включая ответственность работодателя). Кратко о Накопительном Страховании |
